CoinOX/docs/对冲计划策略与P0校验.md

对冲计划策略说明与 P0 校验

配套实现方案:对冲计划开发方案.md
本文记录 策略口径 与 P0 代码校验,确认可继续 P1+.

---

1. 策略摘要

类型	账户	作用
永期对冲	同账户永续 + 期权买方	全仓做方向,期权买保险
期期对冲	同账户双买方期权	目标价兑现盈利腿,亏损腿到期

永期结束与统计

事件	期权处理	计划	统计公式
止盈	不强平	结束	止盈盈利 − 权利金
止损	强制平	结束	期权盈利 − 永续亏损(有符号相加)

期期结束与统计

事件	处理	统计
达目标价	只平盈利腿	待亏损腿到期后结账
到期无盈利	结束	总亏损

起止均企业微信推送(P2+ 监控落地后再接).

门禁

• 永期开仓:仅 POSITION_SIZING_MODE=full_margin
• 非全仓:永期可测算不可开;期期 P0 起可测算(开仓后续版本)
• env:OKX「对冲计划」分组;须 HEDGE_PLAN_ENABLED=true 才显示导航

---

2. P0 已交付

项	状态
env 白名单「对冲计划」9 字段	有
OKX .env.example 字段	有
/hedge-plan 页(永期列表 / 期期 T)	有
`/api/hedge-plan/market	options-chain
全仓建议张数(可用×0.98×10x)	有
情景测算止盈/止损口径	有
启动开仓	禁用(明示 P0)
历史/统计/监控/微信	未做(P1–P5)

关键文件:

• lib/hedge_plan/hedge_plan_calc_lib.py
• lib/hedge_plan/hedge_plan_register.py
• lib/hedge_plan/templates/hedge_plan_panel.html
• lib/common/static/hedge_plan.js
• tests/test_hedge_plan_calc.py

---

3. 校验清单(可行性)

计算口径

止盈: perp_pnl(tp) - premium
止损: option_expiry_pnl(spot=sl) + perp_pnl(sl)
期期到期无盈利: expiry_flat_total <= 0 → 记总亏损

单测覆盖:tests/test_hedge_plan_calc.py.

门禁

• risk + 永期 → can_start=false,文案含「全仓」
• HEDGE_PLAN_ENABLED=false → 导航隐藏(服务端 template 读 env)

行情

• 永续:exchange.fetch_ticker + get_available_trading_usdt + compute_full_margin_sizing
• 期权:build_option_chain(与期权页同源)

已知边界(非 P0 bug)

1. 建议张数未强制 amount_to_precision(开仓阶段再对齐交易所精度).
2. 止盈账扣全额权利金,与期权是否仍持仓无关(策略如此).
3. 热更新 HEDGE_PLAN_ENABLED 后需刷新页面才显隐导航.
4. 嵌入壳 Tab 已注册 hedge_plan;中控能力勾选若需显式「对冲」可后续加.

---

4. 服务器启用步骤

# env 配置页 → 对冲计划 → HEDGE_PLAN_ENABLED=true → 保存
# 或服务器:
cd /opt/crypto_monitor/crypto_monitor_okx
# 确保 .env 含 HEDGE_PLAN_* 字段后
pm2 restart crypto_okx --update-env

验收:

1. 顶栏出现「对冲计划」
2. 永期可见建议张数(全仓时)
3. 点「计算」得到止盈/止损合计
4. 「启动计划」禁用
5. env 页可见「对冲计划」分组